수익을위한 최선의 선택 전략

Academia. Apr 25, 2012 4 56 PM에 따르면 2 가지 옵션 전략이 가장 좋습니다. 많은 독자들이 알고 있듯이, 가장 좋아하는 옵션 전략은 out-of-the-money 퍼팅 신용 스프레드입니다. 이기는 비율이 매우 높습니다. 주식이 정체 상태에 있거나 심지어 완만하게 하락할지라도 우리는 돈을 벌 수 있습니다. 또한 벌거 벗은 채권 대신 풋 스프레드를 팔아 마진 요구량을 제한하면 무역의 수익률이 크게 높아집니다. 두 가지 학업 연구 - 2006 년보다 최근 하나는 2012 년부터 - 풋 - 매도 옵션 전략의 우월성에 대한 제 견해를 말하며, 많은 옵션 전략이 돈을 잃어 버리는 반면 매도는 매수 주식 포트폴리오를 능가하는 몇 가지 옵션 전략 중 하나입니다. 2006 년 이전에 발표 된 결과 및 선행 연구와 일치하여 많은 옵션 포트폴리오는 위험 조정 성과가 벤치 마크 포트폴리오보다 나빴다. 그러나 일부 옵션 포트폴리오는 r 3 개월 옵션을 사용할 경우 OTM, ATM, ITM은 높은 수익률을 나타내고 긍정적 인 비정상 성과를 보입니다. 2 페이지의 27 페이지의 표 2는 벤치 마크 주식 전용 포트폴리오를 능가하는 ISK 조정 성과입니다. 2006 년 연구에서는 수익률이 높은 3 개월 또는 6 개월의 만기 기간을 가진 반품 및 매도 결정의 내림차순으로 옵션 전략을 순위 매김하는 것이 가장 수익성 높은 전략입니다. 고정 된 12 개월 이상 만료시 콜 옵션을 구매하는 것이 가장 수익성이 높습니다. - term 콜 옵션은 무제한의 상승 및 느린 시간 붕괴로부터 이익을 얻습니다. 이 연구는 2 ~ 5 개월 만료로 풋을 팔고 1 년 이상 만료시 LEAP 콜 옵션을 사는 전략을 뒷받침합니다. 아래는 연구의 표본을 추출한 것입니다 2 10 년 및 22 년의 보유 기간 동안 3 개월 만료 기간이 고정 된 옵션에 대해서는 2입니다. 연간 환급 10 년 보유 기간. ost 수익성있는 옵션 전략 그러나 나는 조금은 돈 매각이 최고의 전략이라고 놀랐다 이것은 연구가 끔찍하게 곰 같은 2008-09 년 주식 시장 기간을 포함하지 않기 때문일 것이다. 연구가 오늘 업데이트되면, 돈 벌기는 최고의 옵션 전략이 될 것입니다. 공개 (Disclosure) 언급 된 주식에는 아무런 직책도없고 다음 72 시간 이내에 직책을 시작할 계획이 없습니다. 전체 기사 읽기. 이 기사는 프로 회원 전용입니다. 이 기사와 200 만개의 독점적 인 PRO 기사 15,000 점을 얻으십시오. PRO 계정 관리자와 약속을 PRO. Book으로 업그레이드하는 것이 중요합니다. PRO가 귀하에게 적합한 지 확인하십시오. 예, 관심이 있습니다. 옵션 전략 알아보기가 너무 많습니다. , 상인들은 위험을 제한하고 수익을 극대화하기 위해 얼마나 많은 옵션 전략을 사용할 수 있는지에 대한 거의 또는 전혀 이해하지 않고 옵션 게임에 뛰어 들었습니다. 그러나 약간의 노력만으로도 거래자는 유연성과 최대 전력을 활용하는 법을 배울 수 있습니다 트레이딩 수단으로서의 옵션이 점을 염두에두고 우리는 학습 곡선을 단축하고 올바른 방향으로 당신을 안내 할 수있는이 슬라이드 쇼를 만들었습니다. 종종 상인들은 옵션 게임으로 거의 이해하지 않고 점프합니다 위험을 제한하고 수익을 극대화 할 수있는 몇 가지 옵션 전략 그러나 약간의 노력만으로도 거래자는 옵션의 유연성과 완전성을 거래 수단으로 활용하는 방법을 배울 수 있습니다. 이를 염두에두고 우리는 이 슬라이드 쇼를 통해 학습 곡선을 단축하고 올바른 방향으로 안내 할 수 있기를 바랍니다 .1 Covered Call. Naked Call 옵션을 구입하는 것 외에도 기본적인 통화 또는 구매 전략을 작성할 수 있습니다. 자산을 철저하게 구매하고 동시에 동일한 자산에 콜 옵션을 작성하거나 판매 할 것입니다. 소유 자산의 양은 콜 옵션의 기초 자산 수와 동일해야합니다. 투자자는 종종이 포지 트를 사용합니다 단기적 포지션과 중립적 인 의견을 가지고 있고 콜 프리미엄 수령을 통해 추가 수익을 창출하거나 기본 자산 가치의 잠재적 인 하락을 방지하고자 할 때 더 많은 통찰력을 얻으려면 Covered Call 결혼 풋 전략. 결혼 풋 전략에서 주식을 구입하거나 현재 소유하고있는 투자자는 동등한 수의 주식에 대해 풋 옵션을 동시에 구매합니다. 투자자는 낙관적 인 경우이 전략을 사용할 것입니다 자산의 가격과 잠재적 인 단기 손실로부터 자신을 보호하기를 원함이 전략은 본질적으로 보험 정책처럼 기능하며 자산 가격이 급격히 하락할 경우 마루를 마련합니다. 이 전략을 사용하는 것에 대한 자세한 내용은 기혼자가 보호 관계를 설정하는 것을 참조하십시오. 3 Bull Call Spread. 황소 콜 스프레드 전략에서 투자자는 특정 행사 가격으로 콜 옵션을 동시에 구매하고 더 높은 파업 가격의 통화 두 가지 통화 옵션 모두 동일한 만기 월 및 기본 자산을 가짐 수직 파급 전략의이 유형은 투자자가 호황을 누리고 기본 자산의 가격이 완만하게 상승 할 때 자주 사용됩니다. 황소와 곰 신용 스프레드 .4 베어 펴십시오. 곰 퍼트 스프레드 전략은 황소 통화 확산과 같은 수직 스프레드의 또 다른 형태입니다. 이 전략에서 투자자는 특정 타격 가격으로 풋 옵션을 동시에 구매하고 동일한 풋 수를 판매합니다 낮은 파업 가격 두 옵션 모두 동일한 기본 자산에 사용되며 만료 날짜가 동일합니다. 이 방법은 거래자가 약세이고 기초 자산의 가격이 하락할 것으로 기대할 때 사용됩니다. 제한된 이익과 제한된 손실을 모두 제공합니다. 전략, 읽으십시오 Bear Put Spreads 단기 판매에 대한 활발한 대안 .5 보호 칼라. 보호 칼라 전략은 돈을 버는 옵티 오 n과 같은 동일한 기본 자산에 대해 동시에 out-of-the-money 통화 옵션을 쓰는 경우이 전략은 주식의 장기 포지션이 상당한 이익을 얻은 후에 종종 투자자가 사용합니다. 자신의 주식을 팔지 않고 이윤을 얻으십시오 이러한 유형의 전략에 대한 더 자세한 내용은 보호용 칼라를 잊지 말고 보호용 칼라가 작동하는 방법을 참조하십시오 .6 긴 스트 래들 옵션은 투자자가 통화 및 풋 옵션을 모두 구매할 때 사용합니다 기본 자산과 만기일이 동시에 동일한 파업 가격 투자자는 기본 자산의 가격이 크게 움직일 것으로 믿을 때이 전략을 자주 사용하지만 이동 방향에 확신이 없을 때이 전략은 투자자가 무제한의 이익, 손실은 두 가지 옵션 계약의 비용으로 제한되는 반면, Straddle Strategy는 중립적 인 시장 진입을위한 간단한 접근법을 읽습니다 .7 Long Strangle. 투자자는 콜을 매입하여 동일한 만기 및 기초 자산을 가진 옵션을 행사하지만 파업 가격이 다릅니다. 파업 가격은 일반적으로 콜 옵션의 파업 가격보다 낮을 것이며, 두 옵션 모두 돈에서 제외됩니다 이 전략을 사용하는 투자자는 기본 자산의 가격이 큰 움직임을 겪을 것이라고 믿지만 이동 방향에 대해 확신하지 못함 손실은 두 옵션 모두의 비용으로 제한됩니다. 옵션은 구매하는 것이 일반적으로 스 트래들보다 저렴합니다 돈에 대한 더 자세한 내용은 Strangles.8의 나비 확산과 함께 이익을 얻으십시오. 지금까지의 모든 전략에는 두 가지 다른 직책이나 계약이 필요했습니다. 나비 확산 옵션 전략에서 투자자는 불 확산 전략 및 곰 확산 전략을 사용하고 세 가지 다른 가격을 사용하십시오. 예를 들어, 나비 확산의 한 유형은 가장 낮은 최고 파업 가격, 두 번의 콜 풋 옵션을 더 낮은 파격 가격으로 판매하고, 마지막 통화 옵션을 훨씬 더 낮은 파격 가격으로 설정하십시오. 이 전략에 대한 더 자세한 정보는 나비 스프레드로 이익 트랩 설정하기를 참조하십시오 .9 Iron Condor . 더 재미있는 전략은 아이언 콘도르입니다. 이 전략에서 투자자는 두 가지 다른 전략에 길고 짧은 입장을 동시에 지닙니다. 철 콘도는 확실히 배우기에 시간이 필요한 상당히 복잡한 전략입니다. 철 콘도르를 타기위한 비행에서이 전략에 대해 더 읽으십시오. 철 콘도르에 모여서 Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly를 사용하여 위험을 무릅 쓰지 않고 전략을 시험해보십시오. 여기에서 보여줄 최종 옵션 전략은 철 나비입니다. 전략, 투자자는 길거나 짧은 걸음을 동시 구매 또는 목 매매의 판매와 결합합니다 나비와 유사하지만이 전략 y는 통화 및 풋 모두를 사용하기 때문에 다른 옵션과는 달리 이익과 손실은 모두 사용되는 옵션의 파업 가격에 따라 특정 범위 내로 제한됩니다. 투자자는 종종 다음과 같은 용도로 옵션을 사용합니다. 위험을 줄이면서 비용을 줄이기위한 노력이 전략을 더 이해하려면 무엇보다 철 나비 옵션 전략을 읽으십시오. 관련 기사. 미국 노동 통계국 (United States Bureau of Labor Statistics)이 일자리를 측정하는 데 도움이되는 조사 고용주로부터 데이터를 수집합니다. 미국이 빌릴 수있는 돈 금액 부채 한도액은 제 2의 자유 채권법에 따라 작성되었습니다. 예금 기관이 연방 준비 은행에서 다른 예금 기관에 자금을 대출하는 이자율. 주어진 보안 또는 시장 지표 휘발성은 측정 될 수 있습니다. 1933 년 미국 의회가 상업 은행이 비농업 부문 임금은 농장, 개인 가구 및 비영리 부문 밖의 모든 업무를 나타냅니다. 미국 노동국 (US Bureau of Labor). 분기 별 수입 시즌에 대한 전략. 좋든 나쁘 든간에 기업은 시장 기대치를 이길 수있는 능력으로 판단됩니다. 기업이 자신의 수를 기록했는지 여부 - 다른 말로하면 월가 애널리스트의 공감대 추정치와 일치하는지 여부 투자자들이 분기 별 실적 결과를 통해 투자자를 관리하는 데 도움이 될 수 있음 생존을위한 몇 가지 팁을 알아보십시오. 회사가 거리의 예측을 충족 시키거나 놓치지 않을지 여부에 너무 큰 비중을 두어서는 안됩니다. 기업 실적이 분기 별 견적과 비교하여 어떻게 쌓여 있는지주의 깊게 관찰 할 가치가 있습니다. 회사의 실적 견적을 올리는 능력은 귀하의 주식 회사가 기대치를 초과하는 경우, 보통 주가가 급등하여 보상을 받게됩니다. xpectations - 아니면 그냥 기대를 충족하더라도 - 주식 가격이 뛰는 걸릴 수 있습니다. 이익 추정치는 주식에 대한 일반적인 무언가를 말하고 있습니다 분기별로 분기 기대를 일상적으로 초과하는 회사는 아마 뭔가를 올바르게하고 있습니다 시스코 시스템을 고려하십시오 실적 인터넷 장비 업체는 43 분기 연속으로 월스트리트의 높은 수입에 대한 기대감을 극복했습니다. 그동안 주가는 1990 년에서 2000 년 사이에 엄청난 증가를 보였습니다. 일반적으로 예측 가능한 수익을 가진 회사 더 쉽게 평가할 수 있고 종종 더 나은 투자입니다. 더 많은 독서를 보려면 수익 예측을보십시오. 입문서 놀랄만 한 수익 결과 및 수익 지침 좋은, 좋지 않은 그리고 좋은 속임수입니다. 반대로, 여러 분기 연속 견적을 하회하는 회사는 문제가있을 수 있습니다 예를 들어, Lucent Technologies에서 2000-2001 년까지, 거대한 기술자는 수입 추정치를 반복적으로보고 싶었습니다. 여하 한 경우도 루슨트는 매출 감소, 재고 증가, 현금 지출 증가 및 2 년 후 주식 가치가 80에서 75 센트까지 하락하는 등의 불황에 대처할 수 없었습니다. 이 사례에서 알 수 있듯이 실망스러운 수입 소식은 종종 더 많은 실망감이 뒤 따릅니다. 견적과 함께 쉬지 말 것. 월스트리트 애널리스트의 견적을 주식 평가를위한 모든 수단으로 끝내는 것에 조심하십시오. 견적을 보는 것이 현명하지만, 포기하지 않는 것도 중요합니다. 더 큰 존경을받을 가치가 있습니다. 회사가 예상치를 그리지 않아서 큰 성장 전망을 가질 수 없다는 것을 의미합니다. 마찬가지로, 기대치를 초과하는 회사는 여전히 성장 어려움에 직면 할 수 있습니다. 비용 추정치는 기본적으로 견적의 수 그래서 회사가 주당 4 센트를 얻을 것으로 예상되는 금융 언론을 읽을 때 그 숫자는 단순히 i의 범위에서 취한 평균입니다 각기 다른 두 명의 분석가가 회사가 주당 2 센트와 주당 6 센트를 벌어 들일 수 있음을 알 수 있습니다. 진실은 수입을 예측하기가 너무 어렵다는 것입니다. 경우에 따라 Brokerage 집 수입 견적은 교육받은 추측치보다 조금 작을 수도 있습니다. 결국 기업들은 종종 자신들의 미래를 정확히 예측할 수 없습니다. 왜 월 스트리트 옵저버가 더 많은 정보를 얻을 수 있어야합니다. 기업이 기대를 충족 시키거나 능가 할 때 너무 흥분하기 전에 기업들은 자신의 미래를 보장하기 위해 엄청난 고통을 겪습니다. 숫자는 목표에 투자자가 종종 잊는 것은 기업들이 때때로 애널리스트 수를 기록하기 위해 수입을 관리한다는 것입니다. 자세한 내용은 무역 및 요리 두 트릭 감지하기를 참조하십시오. 예를 들어, 회사는 수익을 기록하여 현재 분기에 관련된 비용 인식을 지연 시키거나 낮은 가격으로 제품을 판매하여 분기 별 예상 비용을 충족시킬 수 있습니다. 투자자들은 분기 별 수치가 추정치와 어떻게 일치 하는지를 평가할 때 이러한 종류의 트릭을 시도하고 발견해야합니다. 컨센서스를 앞두고 컨센서스 추정 단점을 인식합니다 실적 발표 시즌에 이점을 활용할 수 있습니다. 합의 예상은 기본적으로 개별 예측의 집계입니다. 최고의 분석가가 회사의 잠재 고객에 대해 생각하는 것을 포착하지 못할 수 있습니다. 일부 분석가는 현저하게 정확한 수익 예측을하는 경향이 있습니다 다른 사람들은 1 마일을 그리워 할 수 있습니다. 따라서 투자자는 어떤 분석가가 가장 실적이 좋고 컨센서스 대신 예측을 사용하는지 알아내는 것이 현명합니다. 분석가들 사이에 많은 불일치가있을 때 회사에 대한 예측은 이 경우에는 가장 낙관적 인 추정치에 기초한 거래가 될 수있다. , 컨센서스 번호는 아닙니다. 평균보다 높은 가격을 가진 애널리스트가 목표치에 도달하면 투자자는 이익을 얻을 수 있습니다. 합의의 제한된 정확성, 예상치를 상회하거나 기대치를 초과하는 이익을 동반하는 주식 가치 스윙을 염두에두면 불공정하다. 실제로 주가가 잠깐 하락하여 결국 주가가 하락할 경우 구매 기회가 생길 수있다. 예상보다 나은 결과는 반드시 좋은 소식이 아니며 이익을 얻을 수있는 좋은 기회를 제공 할 수있다. 일부 투자자는 회사가 빠진 경우 즉시 판매하지만, 목표를 달성하지 못한 이유를 면밀히 조사하는 것이 더 현명합니다. 회사는 매 분기마다 수입을 늘리고 있습니까? 그렇지 않으면 분석가는 회사가 얼마나 많은 돈을 벌 수 있는지에 대한 기대치를 낮추고 있습니다. 주식 가격은 하락할 것입니다. 반면에, 아마도 회사의 실수는 기업 성과보다 더 많은 추정치의 함수입니다. 정통한 투자자들은 그들이 기대하는 것처럼 쉽게 쉬지 않습니다. 미국 노동 통계국 (United States Bureau of Conservus)에서 실시한 설문 조사에 따르면 고용주의 데이터를 수집합니다. 미국이 돈을 빌릴 수있는 최대 금액 부채 한도액은 제 2의 자유 채권법에 따라 작성되었습니다. 이자 예금 기관이 연방 기금에서 다른 기탁 기관에 기금을 빌려주는 비율 1. 주어진 증권 또는 시장 지수에 대한 수익 분산의 통계적 측정 변동성은 측정 할 수있다. 1933 년에 통과 된 미국 의회를 상업 은행이 투자에 참여하는 것을 금지하는 은행법. 비농업 급여는 농장, 개인 가계 및 비영리 부문 이외의 모든 직업을 나타냅니다. 미국 노동국.